国泰君安证券股份有限公司 关于苏州伟创电气科技发展有限公司 2022年度持续督导追踪汇报

依据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所科创板股票上市规则（2020年12月修订）》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第11号——持续督导》等有关法律法规的相关规定，国泰君安证券股份有限公司（下称承销商）做为苏州市伟创电气科技发展有限公司（下称伟创电气或者公司）持续督导相关工作的承销商，承担伟创电气上市后的持续督导工作中，并提交本持续督导本年度报告。

一、持续督导工作概况

二、承销商和保荐代表人存在的问题及整改落实情况

2022年度，承销商和保荐代表人没有发现伟创电气存有基本问题。

三、重大隐患事宜

公司现阶段所面临的重要潜在风险关键如下所示：

（一）竞争优势风险性

1、技术性升级迭代落后及新产品开发不成功风险性

工控行业的技术迭代日圆月异，用户对产品的性能指标值持续提出了更高的要求，领域参加者必须持续地进行研发项目来维持竞争能力。公司长期促进技术性科研团队专注于关键技术科技攻关与创新，在项目研发上维持高强度资金投入，2021至2022年，企业的研发费用支出分别是7,597.10万余元、10,715.52万余元，占主营业务收入比例分别是9.28%、11.83%。

尽管公司现阶段的专业能力可以在产品技术参数以及品牌处理速度、稳定性、整体方案等多个方面满足用户的目前要求，但公司持续扩展一个新的中下游主要用途将不断对产品整体性能、稳定性和可靠性明确提出更高的要求。企业需要与下游产业顾客始终保持沟通交流，并且对下游产业技术方向及其发展趋向做出准确判断，依据中下游行业的发展趋势与客户满意度同时进行科研开发。如果将来企业无法及时掌握技术性、行业和制度的趋势分析，在科研开发方向中产生判断失误，不可以不断创新以满足中下游市场需求转变，不可以研发出合乎今年会官方下载入口 者的需求的商品，或是所研制的商品无法得到顾客的充足认同，可能面临技术性升级迭代落后及新产品开发不成功的风险性，将会对企业业务市场发展前景导致比较大的不良影响。

2、技术性泄露及人才外流风险性

工控行业就是典型的技术密集、技术密集型领域，研发技术涉及到操纵水利学、人体工程学、计算机技术、嵌入式开发、电力电子技术、机电一体化、网络通信等学科知识与电子应用，具备业务能力强、科研投入大、产品研发周期长、研发风险高等优点。企业借助关键技术开展运营，特别是在电动机控制系统、运动控制算法及电力电子学层面构成了多种技术专利技术和商业秘密，是企业在业内维持差异化竞争力的重要引擎。假如企业未来发生关键技术泄露状况，即便依靠法律程序寻找维护，仍然需要耗费大量人力资源、物力资源及时长，将会对企业未来运营和生产制造开发设计带来不利危害。

与此同时，伴随着工控设备行业的高速发展，领域新入公司不断增长，业内对应届生之间的竞争日益加剧，保持研发团队的稳定、吸引更多高质量工程师的加盟代理是企业始终保持技术革新优点增强将来发展前景的重要前提。如企业核心专业技术人员大量流失，可能导致一部分在研施工进度延迟乃至终止，给企业的持续可持续发展观带来不利危害。

（二）运营风险

1、伺服控制系统及自动控制系统收益增速回落风险

2022年度，企业营业收入按产品类型主要分变频调速器产品、伺服控制系统及自动控制系统，在其中变频调速器产品又可分为通用型变频器和变频调速器领域私人飞机。

在中国传统式通用变频器销售额增长速度相对性变缓的大环境下，公司已经有意识的专注于发展型业务做精做细稳步发展，同时通过对业务架构作出调整，增加合理布局伺服控制系统及自动控制系统，提高企业的人才吸引力，伺服控制系统及自动控制系统作为公司发展型业务流程，近些年主要表现尤其优异，提高比较快，2022年，企业伺服控制系统及自动控制系统收益23,779.56万余元，较上年同期提高26.84%。

2022年度，数控车床、纸制品包装、智能机器人及3C等行业对机器设备的新增加投入和升级换代要求推动了企业伺服控制系统及整个系统的销售额提高，若以后中国相关领域增速回落或市场容量委缩，必然会导致公司具有伺服控制系统及自动控制系统销售额没法稳步增长甚至引起销售额下降的情况。

2、房产调控现行政策造成起重吊装市场需求下降的风险性

起重吊装领域作为公司重点布局的发展战略行业之一，企业的工业自动化控制主要产品包括各种起重机械中，起重吊装行业景气度与房地产业基本建设行业产销率存在一定的关联性。

近些年，为控制一部分今年会官网登录入口 房价过快上涨的势头、推动房地产业持续健康发展，我国相继出台了一系列包含土地资源、银行信贷在内的房地产业国家宏观政策，遏制了房地产市场超温提高。因公司起重吊装领域商品在盈利结构中占据一定比例，假如房地产业要求出现下滑，企业在起重吊装领域销售业务收入和利润会受到一定影响。

3、IC芯片、IGBT等电子元件进口的依靠风险性

电子元件的设计与加工性直接关系企业产品的性能，企业原料中的一些高档电子元件，如IC（集成电路芯片）处理芯片、一部分型号规格产品架构的IGBT组件等需要用到进口商品，系企业主营产品需要关键零部件。公司现阶段生产制造需要IGBT及集成电路板商品尽管在绝大多数情况下能够实现国内独立取代，但集成电路板新产品的国产化替代计划方案在稳定性、可靠性等多个方面还需时间验证，企业临时还要依靠是来自于国外、德国和日本公司的芯片进口。工控产品应用的芯片一般芯片制造工艺在28纳米技术之上，在全球市场的需要量比较大，若国际贸易环境存在重大不好转变或外资企业生产商限产，企业可能面临关键电子元件一手货源供给不足或是采购成本大幅波动风险，很有可能对企业生产运营产生重大不良影响。

4、原料价格变动的风险性

企业变频调速器产品、伺服控制系统及自动控制系统生产制造所需要的关键原料为IGBT、集成电路芯片、电容器类、低压电气、磁性器件、PCB等。2022年度，企业直接材料成本占主营业务成本的比例皆在80%之上，是主营业务成本的重要组成部分。若原料价格发生较大幅度增涨，且企业不能通过科学安排购置来减少原料价格变动的危害并及时纠正商品销售价钱，将会对公司业绩产生不利影响。

（三）经营风险

1、利润率下降的风险性

2020至2022年，企业主营业务毛利率分别是38.25%、33.50%和36.42%，总体明显下降，主要因素系盈利结构的改变和行业市场竞争激烈而致。企业利润率受产品构造、原料价格、下游产业要求等多种因素，如将来原料价格、人力、电力能源及其折旧摊销等费用快速上涨而中下游市场销售价格传导受阻，或是将来市场的需求大幅降低、销售市场市场竞争激烈造成产品报价大幅度下降，及其世界各国贸易环境产生不好转变造成货运物流等成本上升，则企业利润率存有下降的风险性。

2、税收政策转变风险性

2020至2022年，企业海外销售额分别是4,799.04万余元、7,136.39万余元及20,286.75万余元，占营业收入比例分别是8.56%、9.04%及23.28%。企业产品进出口退税实行国家出口商品企业增值税“免、抵、退”现行政策。相信随着企业出口业务的不断开拓，海外市场销售金额将可能继续增加。假如国家对进出口退税的相关政策作出调整，将针对公司的经营销售业绩产生一定程度的危害。

3、软件项目增值税政策转变风险性

依据国家财政部、国税总局《关于软件产品增值税政策的通知》（税务[2011]第100号），公司出售的变频调速器产品、伺服控制系统中内嵌的软件管理系统，按照规定征收率收取企业增值税后，对企业增值税实际税负超出3%的那一部分，享有即征即退政策。2020至2022年，企业记入其他收益的软件项目企业增值税即征即退金额分别是1,281.30万余元、1,557.18万元和1,600.48万余元，占公司历期资产总额比例分别是13.17%、11.38%和10.87%。假如企业未来不可以不断得到以上手机软件出口退税，或国家政策产生不好变化，很有可能对企业经营效益造成一定的不良影响。

4、汇率变动风险性

企业出口收益关键以美元等外汇核算。2022年海外销售额为20,286.75万余元，占营业收入比例为23.28%。企业未来的计划井然有序扩展国外市场，出口收益总体经营规模预计逐步增加。当前我国中央银行不断深化汇率的市场化进程、提升费率弹力，人民币全球化水平有希望进一步提高，人民币的汇率的双向起伏展现常态。人民币的汇率的变化将会对业绩产生不可控因素，费率的变化将影响企业出口商品的价格水平及汇兑损失，从而对企业经营效益造成一定影响。

5、应收账款增加有产生坏账损失风险

2020至2022年，企业应收帐款帐面价值分别是14,376.75万余元、21,052.38万元和25,153.92万余元，占各期终流动资金金额的占比分别是14.93%、23.00%和22.71%。尽管企业应收账款账龄绝大多数在1年之内，且目前已经实施了严格应收账款回收管控措施，从而降低应收帐款不可以按时取回风险，但随着业务流程规模不断扩大，企业应收帐款额度很有可能进一步增加，如宏观经济形势、一部分客户维护情况等产生不好转变或企业对应收账款催收不到位，企业将面临应收帐款不可以按时取回或者无法取回造成坏账损失风险，从而影响公司的经营成绩和资产的稳定资金周转。

（四）行业风险

伴随着《中国制造2025》和“工业生产4.0”不断深化，在我国工业自动化控制销售市场持续增长，提高推动力主要来源于工控自动化、智能化系统、安全管理要求。依据中国工控网公布的《2021年中国自动化市场白皮书》数据信息，2021年中国工控自动化产品与服务市场容量已经达到约2,530亿人民币，是世界上最大的工业自动化控制销售市场之一。受宏观经济环境因素，工控自动化更新节奏有一定的加速，累加缺芯推动下供应链安全必要性不断提升，工控设备产业链国产化替代过程加快推进，长远来看中国工控设备生产商依然具有比较高发展空间，将实现逆周期提高。

虽然目前在我国工业自动化控制销售市场正处在国产化替代的高速发展环节，但从整体市场占有率来说，外资公司如西门子系统、ABB、安川电机、樱花卫厨等凭着知名品牌、技术性与资本优点，仍占有绝大多数中国市场；与此同时，中国工业自动化控制领域蓬勃发展，参加者数量庞大，行业竞争日趋猛烈。在和同业竞争敌人之间的竞争环节中，企业借助个性化的商品、行业软件、本土化的服务项目、相对较低的费用等优点取得了一定的市场占有率，那如果企业不可以维持核心竞争力或领域供求情况存在重大不好转变，企业可能面临销售市场市场竞争激烈，运营销售业绩风险。

（五）环境分析风险性

工业自动化控制主要是指应用电子信息技术、电子信息技术、电气设备方式，使工厂的生产与生产流程更为自动化技术、效率化、精确化，具备可操控性及识别性，其技术应用领域比较广泛，涉及到国民经济许多领域。发展趋势工业自动化控制工业是在我国实现由制造业大国向制造业强国变化的重要环节。

工业自动化控制行业提高情况与中下游制造业形势水平髙度有关，要求主要来自中下游加工制造业对自动化机械及自动化产线需求的增长。2022年度，企业主要产品包括起重吊装、矿用设备、今年会官网登录入口 轨道、高效率电力能源、精密机械制造、电液伺服、光伏发电扬水等领域，这些领域与宏观经济经济周期有一定的相关性。当宏观经济经济低迷时，下游产业很有可能尽可能减少工业自动化设备的投入，并进一步减少对企业产品需求。因而，当宏观经济政策发生变化时，下游产业必定会遭受一定影响，进而影响企业产品市场需求，对企业经营效益造成一定不良影响。

四、重要违反规定事宜

2022年度，企业不会有重要违反规定事宜。

五、主要财务指标的变化原因和合理化

2022年度，企业的重要财务报表及指标值情况如下：

（一）财务报表

企业：万余元

（二）财务指标分析

（三）变化合理性分析

2022年度，企业实现营业收入90,599.00万余元，同比增长10.64%，企业营经营收入增长的重要原因系通用变频器、伺服控制系统及自动控制系统商品销售提高，且企业积极主动研发新产品、拓展国际业务等，促进主营业务收入持续增长而致。经营活动产生的净现金流量为17,990.16万余元，同比增长498.27%，主要系企业国外订单量提高产生营业性主题活动现金流量提升而致。

六、核心竞争力变化趋势

公司自开设至今一直专注于机电传动控制等工业控制领域，企业的主营业务为变频调速器、伺服控制系统与电机驱动器等新产品研发、生产与销售。企业牢牢把握行业动向，紧靠市场的需求，维持强劲产品研发幅度，持续研制并推出作用比较强、品质更优质和更有效率的新品。

企业核心竞争优势包含持续技术创新和浓厚技术沉淀、紧紧围绕迅速交货与精益化生产的武器研究与开发、产品营销服务体系优点及其管理方法团队优势。2022本年度，企业核心竞争优势未产生变化。

七、研发费用转变及开发进度

（一）研发费用及变化趋势

2022本年度，公司持续开展科研投入，企业研发支出为10,715.52万余元，较2021年度提升41.05%，科研投入占主营业务收入比例为11.83%，较2021年度提升2.55％。

（二）产品研发进度

2022本年度，企业产品研发进度深入开展，新增加授权发明专利30项，新增加软件著作3项。截止到2022年底，集团公司共有着授权发明专利148项，受权软件著作62项，在其中，发明专利申请36项、实用型专利91项、外观专利21项。

2022本年度，公司及子公司新增加授权发明专利清单如下所示：

八、新增加业务流程是不是和早期信息公开一致

不适合。

九、募资使用情况及是不是合规管理

（一）募集资金使用状况

截止到2022年12月31日，企业募集资金使用及本期账户余额情况如下：

截止到2022年12月31日，企业募资存放账户余额情况如下：

（二）募资合规管理状况

2022本年度，企业募资储放与使用合乎《科创板上市公司持续监管办法（试行）》《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求（2022年修订）》《上海证券交易所科创板股票上市规则（2020年12月修订）》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第1号——规范运作》等有关法律法规和要求的需求，对募资展开了专用账户储放和重点应用，找不到变向更改募集资金用途和危害股东利益的情形，不会有违规募资的情况。

十、大股东、控股股东、执行董事、监事会和高管人员的持仓、质押贷款、冻洁及高管增持状况

截止到本报告出示之时，公司控股股东深圳伟创电气有限责任公司（下称深圳市伟创）立即持有公司股份数量达到12,500.00亿港元，持股比例为69.44%。公司实际控制人胡智勇老先生根据深圳市伟创间接性持有公司34.40%的股权，并且通过苏州金致诚投资合伙企业（有限合伙企业）（下称金致诚）、苏州金昊诚投资合伙企业（有限合伙企业）（下称金昊诚）及光大证券君享科创板上市伟创电气1号战略配售集合资产管理计划（下称君享资产管理计划）间接性持有公司1.31%的股权，总计间接性持有公司35.71%的股权。2022本年度，公司实际控制人胡智勇老先生所持有的员工持股平台金致诚和金昊诚的合伙企业份额产生变化，主要因素系员工辞职，根据合伙制企业的股东协议的承诺，离职人员将其持有的合伙企业份额出售给胡智勇老先生，并由胡智勇老先生出售给对符合条件的公司职员而致。

截止到本报告出示之时，公司实际控制人、执行董事、公司监事、高管人员及主要专业技术人员间接持股情况如下：

公司控股股东立即所持有的股权不会有质押贷款、冻洁及高管增持的情况，公司实际控制人、执行董事、监事会和高管人员间接性所持有的股权（没有君享资产管理计划）都不存有质押贷款、冻洁及高管增持的情况。

十一、上海交易所或承销商觉得理应表达意见的其他事宜

截止到本报告出示之时，不会有承销商觉得理应表达意见的其他事宜。