航空航天东湖电子信息技术技术股份有限公司首次公开发行股票新三板转板公告书（下转C6版）

股票简称：航空航天东湖股票号：688552

（荆州市沙市区金龙路51号）

保荐代表人（主承销商）

（北京朝阳区安立路66号4栋楼）

联席主承销商

（我国（上海市）自贸区世纪大道1198号28层）

二二三年五月十七日

特别提醒

航空航天东湖电子信息技术技术股份有限公司（下称“航空航天东湖”“外国投资者”“我们公司”或“企业”）个股将在2023年5月18日上海证券交易所新三板转板。我们公司提示投资人应深入了解股市风险性及我们公司公布的潜在风险，在新上市股票前期切勿盲目从众“炒新”，应该谨慎管理决策、科学理财。

本上市公告书中常引用数据，如合计数和各分项目数立即求和总和有所差异，或小数点后末尾数与原始记录有所差异，很有可能是由精准个数不一样或四舍五入所形成的。

第一节关键申明与提醒

一、关键申明与提醒

（一）我们公司及整体执行董事、公司监事、高管人员确保上市公告书所公布信息内容的实际、精确、详细，服务承诺上市公告书不会有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并按规定负法律责任；

（二）上海交易所、相关政府部门对我们公司股票发行及相关事项的建议，都不说明对公司的一切确保；

（三）我们公司提示广大投资者仔细阅读刊登于上海交易所网址（http://www.sse.com.cn/）的我们公司招股书“潜在风险”章节具体内容，留意风险性，谨慎管理决策，科学理财；

（四）我们公司提示广大投资者留意，凡本上市公告书未涉及到的相关内容，请投资人查看我们公司招股书全篇。

如果没有特别提示，本上市公告书里的通称或专有名词的解释与我们公司首次公开发行股票招股书里的释意同样。

2023年5月11日，企业第三届股东会第二十三次会议审议通过了《关于2023年第一季度财务报告的议案》。（2023年第一季度未经审计的详细财务报告请参阅本上市公告书配件，上市以来不会再独立公布2023年第一季度财务报表）。

二、新上市股票前期经营风险特别提醒

我们公司提示广大投资者留意首次公开发行股票（下称“新股上市”）发售早期的经营风险，广大投资者应深入了解风险性、客观参加新股上市买卖。

具体来说，我们公司新上市股票早期的风险性包含但是不限于以下这些：

（一）涨跌停放开

依据《上海证券交易所交易规则》（2023年修订），科创板新股买卖推行价钱涨跌停，涨跌停比例是20%。首次公开发行股票上市个股上市后的前5个交易日不设置价钱涨跌停。科创板新股存有股票波动力度较猛烈的风险性。

（二）流通股本数量不多

我们公司本次发行后总市值为337,248,000股，发售前期，因原始股票股东股份锁定期为12个月至36个月，保荐代表人投股股份锁定期为24个月，一部分线下增发股票锁定期为6个月。本公司本次上市无限售流通股为76,544,959股，占本次发行后总股本的比例是22.70%。本企业上市前期流通股本数量不多，存有流动性枯竭风险。

（三）股票市盈率高过同行业平均值

依据《国民经济行业分类（GB/T4754-2017）》，企业所属行业为电子计算机、通信和别的电子产品加工制造业（C39），截止2023年4月26日（T-3日），中证指数有限公司公布的电子计算机、通信和别的电子产品加工制造业（C39）近期一个月均值静态市盈率为32.33倍。

截止2023年4月26日（T-3日），相比A股上市公司估值水准如下所示：

注1：数据信息来自Wind新闻资讯，数据信息截止到2023年4月26日（T-3日）；

注2：2022年扣非前/后EPS计算口径为2022年扣非前/后归属于母公司纯利润/T-3日（2023年4月26日）总市值；

注3：之上数学计算若有末尾数差别，为四舍五入导致。

本次发行价钱21.17元/股相对应的外国投资者2022年扣非前后左右孰低的摊薄后股票市盈率为46.30倍，高过中证指数有限公司公布的外国投资者所在领域近期一个月均值静态市盈率，小于同业竞争可比公司2022年扣非后静态市盈率平均，出现将来外国投资者股票下跌为投资者产生亏损的风险性。

（四）股票发行首日就可以做为两融标的

科创板新股自发售首日起可以作为两融标的，很有可能会产生一定的价格波动风险、经营风险、担保金增加风险与利率风险。价格波动风险就是指，股票融资会加重标的股票的价格调整；销售市场风险是，投资人在把个股做为担保物开展股权融资时，不但要承担原先的股价转变带来的损失，还要负责新项目投资股价转变带来的损失，并支付相对应利息；担保金增加风险是，投资人在交易中必须实时监控贷款担保比例水准，以确保其不少于股票融资标准的维持保证金占比；流通性风险是，标的股票产生强烈价格调整时，股权融资购券或卖券还贷、融券卖出或买券还券可能遇阻，造成比较大的利率风险。

三、尤其风险防范

下列上述“当年度”，指2020年、2021年及2022年。

我们公司尤其报请投资人留意，在做出决策以前，尽量认真阅读我们公司招股书“第三节潜在风险”一节的相关内容，并要特别关心以下重大事项及潜在风险：

（一）企业经营效益变动的风险性

企业的人防预警雷达商品归属于军用品，顾客主要集中在中国军队客户及军工集团，报告期，企业前五大顾客（受同一实控人操纵的用户分类汇总）的销售额占公司相对应历期主营业务收入比例分别是98.98%、97.82%和97.89%，关键客户集中度比较高。在其中企业A成为公司第一大顾客，报告期销售额占公司历期主营业务收入比例分别是61.05%、57.79%和55.70%，主要系在军队顾客体系里，企业A对人防预警雷达的需要比较高，企业A对企业用户需求较大，企业对企业A存有依靠。若企业不能在以上顾客中保持市场竞争力从而获取相对稳定的业务流程订单信息，或顾客的定价政策产生变化，则均可能造成企业未来主营业务收入及纯利润存有产生比较大变动的风险性。

报告期，企业一部分军用品合同价款采用军队审价方法明确。由于军队审价周期和最后核准价钱均有待观察，进行审价新产品的价格差收益并不是匀称发生在每一年，报告期，企业产品审价结论既存有高过也存在小于待定价钱的情况，并且不清除军队不久的将来本年度对已经审价设备进行调价的概率。因而，公司存在因军用品审价从而影响经营效益风险。当年度历期，企业按待定价钱清算且未完成审价的军用品收益分别是11,610.75万余元、16,014.45万元和2,805.86万余元，占公司营业收入占比分别是15.05%、20.11%和2.95%。若以上商品待定价格和最后核准价钱存在一定差别，就会导致企业未来主营业务收入及纯利润产生比较大变动的风险性。

（二）产品构造相对单一及主要收益来源于老规格商品风险

公司成立以来一直专注于人防预警雷达的研发、生产制造、制造和销售，报告期，企业对焦人防预警雷达行业，进行雷达探测武器装备以及相关系统的研发生产，产品主要为人防预警雷达以及相关配套设施武器装备零部件，主要是供货中国军队用户和军工集团。企业产品构造相对单一，若军队用户和军工集团对人防预警雷达产品的采购要求减少，或企业产品没法满足用户针对产品升级换代的需要，将可能造成企业商品销售经营规模发生降低，对经营效益造成不利影响。

报告期，企业的营业收入主要来源于老规格商品（2019年或较早本年度已经实现销售产品），老型号规格主要产品有已定形人防预警雷达整个设备及各类武器装备。企业营业收入主要来自老型号规格产品和军用雷达行业特性相关，人防预警雷达整个设备终端用户大多为军队顾客，针对军队顾客已经完成列装定形并大批量加工产品，列装批产环节一般5-10年，在这段时间内军队顾客将持续造成订单信息要求，产生企业稳定收入由来。2021年，企业一部分新型号商品已经实现市场销售。

如果企业老规格商品订单信息要求降低，新型号新产品开发进度比较慢或完成大批量生产较慢，可能对企业收入的稳步增长造成不利影响。

（三）关联方交易不断所发生的风险性

报告期，外国投资者关联销售金额分别是4,364.30万余元、13,632.76万元和7,835.41万余元，占主营业务收入的比例分别是5.65%、17.10%和8.22%，关联销售不断产生的重要原因为：一方面为了解决同行业竞争的迁移业务流程完成市场销售，另一方面由于国内军工体系特性，航天科工集团下级单位存有比较多的雷达探测及各类武器装备要求，与企业产生合作关系关联。

报告期，发行人与关联企业所发生的购买商品、接纳劳务公司额度分别是4,886.55万余元、4,085.59万元和4,466.09万余元，占主营业务成本的比例分别是12.54%、8.32%和8.05%，关系购置不断产生的重要原因为了解决同行业竞争涉及到的原料或自制件购置及其根据历史时间协作、技术水平、价格问题、业务资质等多种因素向关联企业购置生产运营需要原料及其它服务项目。

根据在我国军工体系特征和企业正常的业务发展必须，在未来企业的关联方交易仍将持续产生，在其中，企业为了解决同行业竞争转移商品在未来5年年平均所发生的关联销售总金额1.14亿人民币，其他类型关系销售占比预估维持比较稳定；除商品D涉及到的三化软件外，企业为了解决同行业竞争和北京无线通信存在的关系购置预估不会再产生，其他类型关系购置占有率预估维持比较稳定。因而，总体来看，企业在未来关联销售和关系选购的交易方式将日益减少，关联销售和联系购置占有率预估不会有大幅上升的情况，关联方交易总体规模也不会影响发行人的自觉性。那如果公司关联交易有关内部结构控制方法不可以有效落实，依然可能出现关联方交易危害公司及中小投资者权益的风险性。

（四）经营效益周期性风险性

报告期，企业营业收入按时节归类组成情况如下：

企业：万余元

公司主要产品销售存有较为明显的周期性基本特征，每一年第四季度确定的收益占当初营业收入比例比较高，主要因素为公司营业收入中，军队顾客收益占比最高，军队顾客的购置审核管理决策管理制度有较强的目的性和周期性，通常是在后半年尤其是第四季度深入开展雷达探测新产品的交付验收工作中，造成企业收入主要体现在第四季度确定，该等状况合乎军工产业总体收入周期性特性。企业提示投资人不适合以一季度数据信息简易测算企业全年度经营效益。

（五）应收账款余额提升及客户结算方式风险

截止到2020年末、2021年末和2022年末，企业应收帐款帐面价值分别是15,509.40万余元、26,507.60万元和86,646.96万余元（原预计于2022年末接收到的64,484.43万余元应收帐款,具体于2023年1月1日接到），应收帐款帐面价值占本期主营业务收入比例分别是20.09%、33.26%和90.92%。受军队用户和军工集团采购方案性、规律性特点危害，企业收入展现比较明显的周期性特点，后半年特别是第四季度完成收入占比比较高且一部分收益在第二年资金回笼，导致企业当年度各期终应收帐款账面净值也较大。

公司和军队用户和军工集团在买卖合同中一般没有约定还款周期，关键承诺以阶段性支付或“背对背”的方式进行清算，在其中“背对背”清算中，军工集团客户和终端用户一般在交易之中仅承诺支付连接点，没有约定还款周期。因而，根据企业与军队用户和军工集团的结算方式，一般不会对实际资金回笼时间来承诺，企业应收帐款的资金回笼时长有待观察。

（六）存货余额提升及资产减值风险

截止到2020年末、2021年末和2022年末，企业存货账面价值分别为了29,893.64万余元、43,992.10万元和44,172.58万余元，占资产总额的比例分别是20.15%、27.20%和23.86%。报告期，企业库存商品经营规模不断增加，根本原因是企业加工产品D系总体单位终端设备的配套设备，公司持续与总体单位的终端设备开展调节从而产生成本费，造成当年度各期终自制半成品及在商品账户余额比较高；此外，结合公司市场动向剖析及其与客户深度交流，预估商品A的需要比较大，报告期企业大力开展补货生产，造成存货余额比较高。

企业的雷达探测具有生产制造时间长、生产工艺流程繁杂等优点，伴随着公司运营规模不断扩大，企业的存货余额有可能会进一步增加。相对较高的存货余额，一方面对企业流动资金占有比较大，可能造成一定的运营风险；另一方面如市场情况产生变化，企业可能会在日后经营过程中发生存货跌价资产减值风险。

第二节股票发行状况

一、股票发行上市审核情况

（一）编写上市公告书的法律规定

本上市公告书是依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》和《上海证券交易所科创板股票上市规则》等有关法律、法规的规定，并依据《上海证券交易所证券发行与承销规则适用指引第1号——证券上市公告书内容与格式》而编写，致力于向投资者提供相关我们公司首次公开发行股票发售的相关情况。

（二）证监会允许登记注册的确定以及具体内容

企业首次公开发行股票（下称“本次发行”）早已中国证监会“证监批准〔2023〕483号”文申请注册允许，具体内容如下：

“一、允许贵公司首次公开发行股票的商标注册申请。

二、你公司本次发行新股必须严格按照申报上海交易所的招股书和发售包销方案落地。

三、本审批自允许申请注册之日起12个月内合理。

四、自允许申请注册之日起止此次新股发行结束之前，贵公司如出现重大事情，应及时上报上海交易所并按照有关规定解决。”

（三）交易中心允许股票发行的决策以及具体内容

经上海交易所《关于航天南湖电子信息技术股份有限公司人民币普通股股票科创板上市交易的通知》（自律监管认定书〔2023〕103号）允许，我们公司公开发行的rmb普通股票上海证券交易所新三板转板。企业A股总股本为337,248,000股（每股面值1.00元），在其中76,544,959股于2023年5月18日起挂牌交易，证券简称为“航空航天东湖”，证券代码为“688552”。

二、股票发行有关信息

（一）上市地点及上市板块

本企业股票上市地点及上市板块为上海交易所科创板上市。

（二）上市日期

上市日期为2023年5月18日。

（三）股票简称

我们公司股票简称为“航空航天东湖”，扩位称之为“航空航天东湖”。

（四）股票号

我们公司股票号为“688552”。

（五）此次发行后总市值

此次发行后总市值为337,248,000股。

（六）此次公开发行股票数

此次公开发行股票数为84,312,701股，均为公开发行新股上市。

（七）此次上市无商品流通限定及限购布置的股票数

此次上市无商品流通限定及限购布置的股票数为76,544,959股。

（八）此次发售的是商品流通限定或限购布置的股票数

此次发售的是商品流通限定或限购布置的股票数为260,703,041股。

（九）参加战略配售的投资人在首次公开发行股票中获取配股的股票数

此次公开发行股票数量达到84,312,701股，最后战略配售股票数为2,834,199股，占本次发行数量3.36%。本次发行最后战略配售结论如下所示：

（十）发售前公司股东持有股份的商品流通限定及时限

本次发行前公司股东持有股份的商品流通限定及时限参照本上市公告书“第八节关键承诺事项”之“一、本次发行前公司股东持有股份的限购分配、自行锁住股权、增加锁住时限及其股东持股及高管增持意愿的服务承诺”。

（十一）发售前公司股东对持有股权自行锁定的服务承诺

本次发行前公司股东对持有股权自行锁定的服务承诺具体内容请参阅本上市公告书“第八节关键承诺事项”之“一、本次发行前公司股东持有股份的限购分配、自行锁住股权、增加锁住时限及其股东持股及高管增持意愿的服务承诺”。

（十二）此次发售股份的别的限购分配

此次网上发行的个股无商品流通限定及限售期分配，自此次公开发行个股上海证券交易所发售之日起就可以商品流通。

战略配售一部分，参加科创板上市投股的保荐代表人有关分公司中信证券集团有限公司（下称“中信证券项目投资”）此次投股获配个股的限售期为24个月，限售期自此次公开发行个股上海证券交易所发售之日起算起。

网下发行部分为占比限购方法，网下投资者获配股票数的10%（向上取整测算）限售期限为自外国投资者首次公开发行股票并发售之日起6个月。即每一个配售对象获配的股票里，90%的股权无限售期，自此次发行新股在上交所上市买卖之日起就可以商品流通；10%的股权限售期为6个月，限售期自此次发行新股在上交所上市买卖之日起算起。

（十三）个股登记机构

本股票的登记机构为中国证券登记结算有限责任公司上海分公司。

（十四）上市保荐人

本企业股票上市保荐人为中信建投证券有限责任公司。

三、申请办理首次公开发行股票并上市时挑选的实际上市标准

外国投资者挑选可用《上海证券交易所科创板股票上市规则》第2.1.2条第（一）项规范：“预计市值不少于rmb10亿人民币，最近几年纯利润均大于零且总计纯利润不少于rmb5,000万余元，或是预计市值不少于rmb10亿人民币，最近一年纯利润大于零且主营业务收入不少于rmb1亿人民币”。

2021年、2022年，公司净利润（扣非后孰低）分别是11,842.83万元和15,419.85万余元，最近几年纯利润均大于零且总计纯利润不少于rmb5,000万余元。

公司本次发行后总市值为33,724.80亿港元，发行价为21.17元/股，此次发行后总的市值大约为71.40亿人民币，不少于rmb10亿人民币。

因而，公司本次发行后亦做到对应的上市标准。

第三节外国投资者、控股股东及股东持股状况

一、外国投资者基本概况

二、大股东、控股股东的相关情况

（一）大股东、控股股东基本概况

1、大股东的相关情况

（1）基本概况

本次发行前，北京市无线通信所持有公司43.31%的股权，为公司控股股东，其主要情况如下：

（2）关键财务报表

最近一年，北京市无线通信所的关键财务报表见下表：

企业：万余元

注：以上财务报表没经财务审计。

2、控股股东的相关情况

（1）基本概况

本次发行前，北京市无线通信所与航空航天资产公司均是航天科工集团根据投资关系掌控的法人代表，且航空航天资产公司、南晟合作经营均是北京市无线通信所的一致行动人，因而航天科工集团可间接控制航空航天东湖52.84%的投票权，为公司控股股东，其主要情况如下：

（2）关键财务报表

最近一年，航天科工集团的重要财务报表见下表：

企业：万余元

注：以上财务报表没经财务审计。

（二）此次上市前公司和大股东、控股股东的公司股权结构控制关系图

此次上市前，公司和大股东、控股股东的公司股权结构控制关系图如下所示：

三、执行董事、公司监事、高管人员情况和关键专业技术人员状况

（一）执行董事

截止到本上市公告书签定日，企业监事会成员共9名，在其中独董3名。企业在职执行董事情况如下：

（二）公司监事

截止到本上市公告书签定日，企业监事会成员共5名。企业在职公司监事情况如下：

（三）高管人员

截止到本上市公告书签定日，公司高级管理人员共11名。企业在职高管人员情况如下：

（四）关键专业技术人员

截止到本上市公告书签定日，企业核心专业技术人员共7名，详情如下：

（五）董事、公司监事、高管人员、关键专业技术人员拥有外国投资者股权及债券状况

截止到本上市公告书签定日，董事、公司监事、高管人员及主要专业技术人员直接和间接持有公司股份的情况如下：

截止到本上市公告书签定日，董事、公司监事、高管人员及关键工程师的直系亲属持有公司股份的情况如下：

以上直接和间接持有公司股份的执行董事、公司监事、高管人员与关键专业技术人员，其持有公司股权均自挂牌上市之日起锁住3年。董事、公司监事、高管人员、关键专业技术人员持有公司股份的限购分配实际请参阅本上市公告书之“第八节关键承诺事项”。

截止到本上市公告书签定日，企业以上执行董事、公司监事、高管人员以及直系亲属所持有的公司股权不会有质押贷款、冻洁或出现诉讼纠纷的情况。

截止到本上市公告书签定日，董事、公司监事、高管人员、关键专业技术人员不会有拥有外国投资者债券状况。

四、此次发行申请前已制订或开展的股权激励方案及股权激励计划

（一）外国投资者早已制订或开展的股权激励计划的相关情况

截止到本上市公告书签定日，外国投资者分别在2015年和2020年实行了技术骨干员工持股计划和股权激励计划，详情如下：

1、2015年技术骨干员工持股计划

2015年，古都企业南端机厂下属公司雷星股权净资产评估使用价值折股，和南机厂骨干员工现钱注资一同开设荆州市东湖，实行了技术骨干员工持股计划。

2015年11月12日，公司召开股东大会，允许南机厂制度改革，改革后企业名字为荆州市东湖机械设备有限责任公司；允许改革后新企业的注册资本为18,057.16万余元，由古都企业、骨干员工合作投资建立；表决通过《公司章程》等提案，在其中技术骨干员工持股计划2,123.60亿港元，注资价格是1元/股。2015年11月20日，荆州市工商局官网签发了荆州市东湖企业营业执照。

截止到本上市公告书签定日，航空航天东湖立即持仓的法人股东，均是2015年开展的技术骨干股权激励计划的入股投资职工，实际持仓情况如下：

2、2020年股权激励计划2020年5月25日，航空航天东湖举办2020年第一次股东大会决议并作出决议，表决通过《关于股权激励实际持股份额事项的议案》，39位激励对象共同成立南晟合作经营做为持股平台，申购企业9,475,500股新增加股权；以2019年7月31日为依据日的所有股东权利使用价值评估价值为定价原则，授于价格是3.60元/股。2020年5月29日，企业实现了此次更改的工商备案登记，有关股权已经全部授于结束。

截止到本上市公告书签定日，南晟合作经营拥有航空航天东湖3.75%的股份，其主要情况如下：

截止到本上市公告书签定日，南晟合作经营的合作伙伴、认缴出资额、股权比例情况如下：

除了上述情况外，集团公司不会有别的已建立或开展的股权激励方案及相关分配，亦不会有上市后的行权分配。

（二）股份锁定期

1、2015年员工持股计划

依据《荆州南湖机械股份有限公司骨干员工持股方案》的相关规定，持仓目标自获得股份之日起5年内出让、捐助、给他人公司担保或其他所有方法处罚股份（5年之内正常的退休职工以外）。

法人股东有关本次发行上市后的股份锁定期如下所示：

企业股票首次公开发行股票并发售之日前，法人股东做到退休年龄规定的，其持有首次公开发行股票前公开发行的股权自企业股票在证交所挂牌交易之日起1年内出让；企业股票首次公开发行股票并发售之日前，法人股东没有达到退休年龄规定的，其持有首次公开发行股票前公开发行的股权自企业股票在证交所挂牌交易之日起3年内出售。

2、2020年股权激励计划

依据《航天南湖电子信息技术股份有限公司2019年股权激励方案》的有关规定，此次激励对象所持有的合伙份额及其持股平台所持有的标底股权，自为此次股权激励计划公开增发的航空航天东湖股份登记进行之日起锁住5年。

南晟合作经营有关本次发行上市后的股份锁定期服务承诺详细本上市公告书“第八节关键承诺事项”之“一、本次发行前公司股东持有股份的限购分配、自行锁住股权、增加锁住时限及其股东持股及高管增持意愿的服务承诺”之“（三）大股东一致行动人南晟合作经营承诺”。

五、本次发行前后公司股权结构变化情况

本次发行前，企业总市值为252,935,299股，此次公开发行股票数量达到84,312,701股，本次发行后总市值为337,248,000股，本次发行前后左右企业的公司股权结构如下所示：

企业：股，%

注：SS（即State-ownedShareholder的简称）标志的内涵为国有制公司股东。

六、此次上市前企业前十名股东持股状况

此次上市前，企业前十名公司股东如下所示：

注：1、SS（即State-ownedShareholder的简称）标志的内涵为国有制公司股东。2、赵谦与郑自良、姚圣海、王新红持股数同样，因而并排记入前十名公司股东。

七、此次战略配售状况

本次发行最后战略配售股票数为2,834,199股，占本次发行数量3.36%。本次发行涉及到的战略配售由保荐代表人有关分公司投股构成，投股公司为中信建投证券分公司中信证券项目投资。

（一）保荐代表人有关分公司参加战略配售状况

1、投股行为主体

本次发行的保荐代表人有关分公司依照《证券发行与承销管理办法》和《上海证券交易所首次公开发行证券发行与承销业务实施细则》（下称“《实施细则》”）的有关规定参加本次发行的战略配售，投股主体是中信证券项目投资。

2、投股总数

中信证券投入的投股比例是此次公开发行股票数量3.36%，投股股票数2,834,199股，投股额度59,999,992.83元。

（二）限售期限

中信证券项目投资此次投股获配股票限售期限为自外国投资者首次公开发行股票并发售之日起24个月。

限售期期满后，参加战略配售的投资人对获配股份的高管增持可用证监会和上海交易所有关股份减持的相关规定。

（三）有关服务承诺

根据《实施细则》和《首次公开发行证券承销业务规则》（下称“《承销业务规则》”）参加配股的保荐代表人有关分公司中信证券项目投资已签定《关于参与航天南湖电子信息技术股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市的战略配售承诺函》，对《实施细则》和《承销业务规则》所规定的相关事宜展开了服务承诺。

参加配股的保荐代表人有关分公司中信证券项目投资服务承诺，不运用获配股权获得股东影响力危害外国投资者正常的生产运营，没有在获配股权限售期内谋取外国投资者管控权。

第四节新股发行状况

一、首次公开发行股票的现象

（下转C6版）